Mitä pääomasijoittaminen on?
Pääomasijoittaminen on ammattimaista sijoitustoimintaa, jonka kohteena ovat listaamattomat yritykset. Pääomasijoittajat tekevät sijoituksia sekä aikaisen vaiheen startupeihin että vakiintuneisiin kasvuyrityksiin. Sijoituksen vastineeksi pääomasijoittajat saavat osuuden yrityksen omistuksesta ja toimivat väliaikaisena omistajana, yleensä noin 3–7 vuoden ajan. Omistus yrityksestä voi olla joko enemmistö- tai vähemmistöosuus.
Pääomasijoittamisen tavoitteena on vauhdittaa yrityksen kasvua. Pääomasijoittajat ovat aktiivisia omistajia, joten toiminnan etuja muihin rahoitusmuotoihin nähden ovat muun muassa ammattimainen ote yrityksen kasvattamiseen sekä pääomasijoittajan yritykseen tuoma osaaminen ja kontaktit.
Mitä pääomasijoittaminen on?
Pääomasijoittajat rahoittavat ja kasvattavat listaamattomia yrityksiä. Pääomasijoittajatiimit ovat tällaisen kasvun ammattilaisia. Jos yritystä halutaan kasvattaa etenkin kansainvälisille markkinoille tai pörssilistautumista varten, pääomasijoittaja on erinomainen kasvukumppani.
Mitä pääomasijoittaja tekee?
Pääomasijoitustiimi kerää rahastosijoittajilta rahaston (usein kymmenistä miljoonista satoihin miljooniin), josta se tekee sijoituksia lupaaviin yrityksiin. Rahoitusta vastaan sijoittaja saa yrityksen osakkeita. Pääomasijoittaja omistaa vähemmistö- tai enemmistöosuuden yrityksestä kolmesta seitsemään vuotta ja auttaa yritystä kasvamaan omistusaikana. Sen jälkeen pääomasijoittaja myy omistuksensa ja yritys siirtyy seuraavaan kasvuvaiheeseen, esimerkiksi isommalle pääomasijoittajalle, pörssiin tai osaksi suurempaa kansainvälistä yritystä.
Miten pääomasijoittaminen eroaa muusta
rahoituksesta?
Pääomasijoittaminen on luonteeltaan ammattimaista, aktiivista omistamista: rahoituksen lisäksi pääomasijoitustiimit ovat usein mukana kohdeyritysten hallituksissa ja auttavat esimerkiksi strategian rakentamisessa, rekrytoinneissa ja kansainvälisissä kontakteissa.
Mitä hyötyä pääomasijoituksista on?
Pääomasijoittajat sijoittavat hyvin usein uuteen: he ovat joko mukana uudistamassa perinteisiä toimialoja tai rahoittamassa täysin uusia teknologioita. Yritys saa kasvurahaa ja määrätietoisen omistajan, ja pääomasijoittajan liiketoiminta- ja toimialaosaamisesta käytännön apua kasvupolulle. Kasvavat yritykset luovat työpaikkoja. Kun pääomasijoittaja myy osuutensa kasvaneesta ja arvoaan lisänneestä yrityksestä, työeläkeyhtiöt, säätiöt ja muut rahastosijoittajat saavat heille kertyneet tuotot.
Pääomasijoitusalan termejä
Venture capital
VC-sijoittajat sijoittavat startupeihin ja omistavat niistä vähemmistöosuuden. VC-sijoituksen saaneita yrityksiä ovat mm. pelijätti Supercell ja älysormuksistaan tuttu Oura.
Growth
Growth-sijoittajat tekevät vähemmistösijoituksia vakiintuneempiin, usein keskisuuriin kasvuyrityksiin. Growth-sijoituksia ovat saaneet esimerkiksi Evondos ja Unikie.
Buyout
Buyout-sijoittajat tekevät enemmistösijoituksia jo toimintansa vakiinnuttaneisiin, suurempiin kasvuyrityksiin. Buyout-sijoituksilla kasvaneita yrityksiä ovat mm. Musti & Mirri ja Harvia.
Rahastosijoittaja
Rahastosijoittajat sijoittavat varojaan pääomasijoitusrahastoihin. Rahastosijoittajia ovat esim. isot institutionaaliset sijoittajat, kuten työeläkeyhtiöt.
Startup
Nuori yritys, joka pyrkii nopeaan, usein kansainväliseen kasvuun skaalautuvalla liiketoimintamallilla. Startupeja rahoittavat usein venture capital -sijoittajat.
Kasvuyritys
Yritys, jolla on vakiintunutta liiketoimintaa, liikevaihtoa ja potentiaalia kasvaa myös jatkossa. Kasvuyrityksiä rahoittavat usein buyout- tai growth-sijoittajat.
Tiedotteet
Yli 1 400 täysin uutta työpaikkaa – pääomasijoitustaustaiset yritykset kulkevat vastavirtaan
Pääomasijoittajat ry:n ja PwC:n tuore vaikuttavuustutkimus osoittaa, että pääomasijoittaminen on vahva moottori Suomen talouden uudistumiselle. Viimeisen vuoden aikana pääomasijoitustaustaiset yritykset loivat yli 1 400 täysin uutta työpaikkaa, kun muu yksityinen sektori menetti 37 000 työpaikkaa. Vuosina 2014–2024 Suomen 500 suurimman…
Lue lisää pääomasijoitusalan vaikuttavuudesta
